Национальный компетентный орган

Статья 93 регламента MiCA требует, чтобы каждое государство-член назначило такой орган, и чтобы оно уведомило EBA и ESMA о своем выборе. Статья 94 позволяет этому органу приостанавливать оказание услуги с криптоактивами на срок до 30 рабочих дней подряд в каждом отдельном случае. Для покупателя это то ведомство, которое решило, может ли ваша биржа вообще вести торговлю.

Как это работает

Само определение компетентного органа в регламенте MiCA, в статье 3(1)(35), намеренно дано во множественном числе: "one or more authorities". Пункт (a) охватывает органы, которые государство-член назначает в соответствии со статьей 93 для лиц, предлагающих криптоактивы, для лиц, добивающихся допуска к торгам, для эмитентов токенов, привязанных к активам, и для поставщиков услуг в сфере криптоактивов. Пункт (b) охватывает отдельное назначение, сделанное в соответствии с Директивой 2009/110/EC, для эмитентов токенов электронных денег. Поэтому страна может одновременно иметь два надзорных органа, и именно поэтому выражение "the NCA" скрывает вопрос о том, о каком виде токенов идет речь.

Статья 93(2) разбирает путаницу, которую это создает. Если государство-член назначает более одного органа, оно должно разделить между ними задачи и назначить один из них единой точкой контакта для трансграничного административного сотрудничества, как между национальными органами, так и с EBA и ESMA, и оно может выбрать отдельную единую точку контакта для каждого вида сотрудничества. Затем статья 93(3) делает результат публичным: ESMA публикует список назначенных органов на своем сайте.

Назначение не является титулом. Статья 94 наделяет орган надзорными и следственными полномочиями, которые напрямую затрагивают торговую площадку: требовать от любого лица предоставления информации и документов, приостанавливать оказание услуги с криптоактивами на срок не более 30 рабочих дней подряд в каждом отдельном случае при подозрении на нарушение, полностью запрещать услугу после установления нарушения и предписывать немедленное прекращение без предварительного уведомления, если есть основания полагать, что компания работает вообще без разрешения.

Где это видно

Финляндия показывает, как выглядит назначение национального компетентного органа, когда оно уже действует. Управление по надзору за финансовой деятельностью (FIN-FSA) указывает на своей странице о разрешениях для криптоактивов, что разрешение необходимо запрашивать у компетентного органа государства-члена, в котором заявитель учрежден (государство-член происхождения), и что компетентным органом в Финляндии является FIN-FSA. Опубликованный им график считается в рабочих днях: пять дней на подтверждение получения заявки, 25 на оценку полноты досье, затем 40 на содержательную оценку, причем этот срок приостанавливает только первый запрос о разъяснениях, на срок не более 20 рабочих дней.

Эти цифры не являются финским изобретением. Они представляют собой срок из статьи 63 регламента MiCA, который соблюдает каждый назначенный орган: подтверждение предусмотрено статьей 63(1), проверка полноты статьей 63(2), а содержательная оценка статьей 63(9), которая также требует полностью мотивированного решения о выдаче или отказе в разрешении. Приостановку предусматривает статья 63(12): срок приостанавливает только запрос, сделанный не позднее 20-го рабочего дня, и только первый такой запрос. Назначение дает ведомство, которое ведет этот срок.

Национальный компетентный орган vs реестр ESMA

Национальный компетентный орган решает; реестр ESMA сообщает. Выдача или отказ в разрешении предусмотрены статьей 63, отзыв разрешения статьей 64, а приостановка услуги статьей 94(1), пункт (b); каждый из этих актов совершает национальный орган. Реестр поставщиков услуг в сфере криптоактивов на уровне ЕС представляет собой отдельный инструмент, созданный статьей 109(1), пункт (d), опубликованный на сайте ESMA и обновляемый по данным, которые сообщают ему компетентные органы. Список, которого требует статья 93(3), еще уже: в нем названы сами назначенные органы, а не компании. Проверка компании по реестру является быстрой первой проверкой, и статья 109(5), пункт (c), делает ее полезной, потому что запись содержит название, адрес и контактные данные компетентного органа, выдавшего разрешение. Это то ведомство, которое может ответить за компанию и которому пишет пострадавший клиент.