規制上の認可

欧州連合の暗号資産市場規則（MiCA）の下では、認可を受けずにEU域内で暗号資産サービスを提供することはできません。管轄当局は、申請が完全なものとなってから40営業日以内に認可を与えるか拒否するかを決定しなければならず、12か月間使用されなかった認可は取り消さなければなりません。プラットフォームに送金する前に、そのプラットフォームの認可が実際にどのサービスを対象としているかを確認してください。

仕組み

MiCAの下での規制上の認可は、禁止規定から始まります。第59条（1）は、第63条に従って暗号資産サービスプロバイダー（CASP）として認可を受けている場合、または第60条の下でこれらのサービスを提供することが認められた列挙された金融機関（信用機関、投資会社、電子マネー機関など）のいずれかである場合を除き、EU域内で暗号資産サービスを提供してはならないと定めています。禁止を解除する許可は、設計上狭く限定されています。第59条（6）は、管轄当局に対し、各認可において当該企業が提供を認められた暗号資産サービスを明記することを求め、第59条（8）は、サービスを追加しようとする企業に対し、拡張の申請を再度行い、全面的に再評価を受けることを求めています。第59条（4）は、認可を受けたプロバイダーは「shall at all times meet the conditions for their authorisation」と定めているため、条件を一時的なものではなく継続的なものとしています。

第63条は、決定に期限を設けています。当局は5営業日以内に申請を書面で受領した旨を通知し、25営業日以内に申請が完全なものかどうかを確認し、完全なものとなった後は40営業日以内に認可または拒否の理由を十分に示した決定を採択しなければならず、その決定は決定日から5営業日以内に申請者に通知されます。続いて第64条は、その結果を取り消し可能なものとし、義務的な取消しの7つの事由を列挙しています。すなわち、認可が12か月以内に使用されなかった場合、企業が明示的に放棄した場合、9か月連続して暗号資産サービスが提供されなかった場合、申請における虚偽の陳述などの不正な手段によって取得された場合、企業が認可の根拠となった条件を満たさなくなり、当局が求めた是正措置を期限内に講じなかった場合、指令（EU）2015/849に基づくマネーロンダリングおよびテロ資金供与の検知と防止のための実効的なシステムを備えていない場合、または本規則に重大な違反をした場合です。

どこで確認できるか

規制上の認可は1つの国の監督機関によって付与され、その実際の姿はその監督機関自身のページに表れます。フィンランドのFinancial Supervisory Authority（FIN-FSA）は暗号資産サービスプロバイダーの処理手順を公表しており、第63条（12）を平易な言葉で言い換えています。すなわち、40営業日の実質的審査の間に追加の説明を求めることができますが、そうした要請のうち審査期間を停止させるのは最初の1回のみであり、停止は最大20営業日です。同じページには、申請書類に含める必要があるもの、すなわち3年間を対象とする事業計画、ガバナンスおよび内部管理の説明、健全性の確保措置および最低資本、ならびに顧客資産をどのように分別管理し保護するかの説明が定められています。

これが、当サイトの国別暗号資産ライセンスガイドが、単なる「licensed」という言葉ではなく、当局、適用範囲、期限を中心に構成されている理由です。企業の認可は、その企業が法的に販売できるサービス、苦情を受け付ける監督機関、および後に取り消される可能性のある決定を示します。

規制上の認可vs MiCAパスポーティング

規制上の認可とMiCAパスポーティングは、誰が許可を与えたのか、そしてそれがどこまで及ぶのかという2つの異なる問いに答えるものです。認可は、企業の本国加盟国の管轄当局による単一の決定であり、第59条（2）の下では、企業はそこに登録上の本店を置き、EU域内に実効的な経営の場を置き、少なくとも1名の取締役をそこに居住させなければなりません。パスポーティングは、第59条（7）がその決定に与える効果であり、認可を受けたプロバイダーは設立の権利またはサービス提供の自由を通じてEU全域で顧客にサービスを提供でき、越境プロバイダーに対して受入加盟国での物理的な拠点を有することを求めることはできません。したがって、フィンランドの認可はフィンランド限定の許可ではありませんが、それでも1つの当局の決定であり、そこに明記されたサービスにのみ及ぶものです。